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Sabadell gana 710 millones después de la venta de activos dudosos y reservas para cláusula suelo

El grupo Banco Sabadell ha cerrado el ejercicio de 2016 con un beneficio neto atribuido de 710,4 millones de euros, un 0,3% más que en 2015, y un margen de intereses de 3.837,8 millones de euros, lo que supone un incremento del 19,8% frente al pasado ejercicio. Sin TSB, el margen de intereses también mejora, lo hace un 4,6% hasta los 2.786,9 millones de euros.

Los activos problemáticos se han reducido en 2.961 millones de euros, gracias a la venta acelerada de inmuebles.

edificio y logoLos resultados de Banco Sabadell muestran la fortaleza de sus beneficios y de la generación estable de margen de intereses, en un entorno de tipos bajos y tras realizar dotaciones extraordinarias que incluyen el impacto de las cláusulas suelo. Los ingresos del negocio core del banco (margen de intereses y comisiones) se mantienen fuertes y los costes recurrentes se reducen, tanto en España como en Reino Unido. La posición de capital a cierre de 2016 es fuerte: CET1 fully loaded del 12,0%.

La morosidad cae al 6,1% (vs. 13,6% diciembre 2013) y la venta acelerada de activos problemáticos continúa a buen ritmo

410 millones para cobertura de las cláusulas suelo

La morosidad sigue reduciéndose en el último trimestre del año y se sitúa en el 6,14% (7,72% sin considerar TSB) a 31 de diciembre de 2016, desde el 7,79% de cierre del 2015 y del 6,60% del tercer trimestre. Sólo en los últimos 12 meses ha caído 165 puntos básicos. La cobertura de los dudosos se sitúa en el 51,55% (51,53% sin considerar TSB) y se incrementa la cobertura de los activos problemáticos, que se sitúa en el 49,6%, desde el 48,3% del cierre del tercer trimestre. Las coberturas por deterioro incluyen 410 millones de euros por posibles desenlaces a contingencias por las cláusulas suelo. Sin considerar este importe, las coberturas de dudosos y activos problemáticos del Grupo se sitúan en el 47,3% y 47,4% respectivamente, a diciembre 2016.

La evacuación de activos problemáticos se sitúa muy por encima de los objetivos del plan estratégico con una reducción de 7.411 millones de euros en los tres últimos años y la estrategia de venta acelerada de activos continúa ejecutándose con éxito. En 2016, se marca otro récord de reducción de activos problemáticos, en 2.961 millones de euros, y 648 millones de euros en el cuarto trimestre. De estos últimos, 575 millones de euros corresponden a riesgos dudosos y 73 millones de euros a activos adjudicados. A diciembre de 2016, el saldo de activos problemáticos se sitúa en 18.617,1 millones de euros y el saldo de riesgos dudosos en 9.582,5 millones de euros.

Las dotaciones a insolvencias y otros deterioros, que incluyen el impacto de las cláusulas suelo, ascienden a 1.427,1 millones de euros (1.399,0 millones de euros sin considerar TSB) al cierre del ejercicio 2016 frente a los 2.333,2 millones de euros en el ejercicio precedente, representando una reducción a nivel del grupo del -38,8% (-40,0% sin considerar TSB).

Más de 1.000 millones en comisiones

El margen de clientes cierra 2016 en el 2,69%, el 2,59% sin TSB, por lo que se mantiene estable frente a 2015. Las comisiones reflejan un crecimiento interanual del 5,6% (1,4% sin considerar TSB) hasta los 1.148,6 millones de euros al cierre del ejercicio de 2016. 

Los costes recurrentes del grupo se han reducido a lo largo del último trimestre, tanto en España como en Reino Unido, un 1,9% hasta los 634,5 millones de euros. A cierre del año, los gastos de explotación se sitúan en 2.663,3 millones de euros, de los que 87,1 millones de euros corresponden a conceptos no recurrentes. Excluyendo TSB, los gastos de explotación se sitúan en 1.816,7 millones de euros, de los que 49,3 millones de euros corresponden a conceptos no recurrentes.

Crecimiento en el volumen de crédito vivo en un entorno competitivo

La inversión crediticia bruta viva del grupo cierra diciembre de 2016 con un saldo de 140.557,3 millones de euros, lo que implica un crecimiento del 3,9% a tipo de cambio constante en un entorno de fuerte competencia. En términos interanuales presenta un incremento del 1,7% en relación con el ejercicio anterior.

Los recursos de clientes en balance aumentan interanualmente un 5,4% a tipo de cambio constante y totalizan 133.456,6 millones de euros. También a lo largo de los últimos 12 meses, se han incrementado tanto depósitos vista como los recursos fuera de balance. El total de recursos de clientes de fuera de balance ascienden a 40.605,9 millones de euros a cierre del ejercicio de 2016 y crecen un 8,6% con respecto al año anterior. El patrimonio en fondos de inversión, que a 31 de diciembre de 2016 se sitúa en 22.594,2 millones de euros, representa un incremento del 5,4% interanual.

Los saldos de cuentas a la vista ascienden a 92.010,6 millones de euros (62.624,0 millones de euros sin considerar TSB) representando un incremento del 8,8% interanual. En total, los recursos gestionados suman 201.588,8 millones de euros, lo que supone un incremento interanual del 0,6%.

En empresas, destacan la operativa de TPVs, donde la cuota de Banco Sabadell se incrementa en 2016 hasta el 14,36%  y la operativa para exportación, que se sitúa en el 19,91% a cierre e año, desde el 11,96% de hace 12 meses. Aumenta también la cuota de crédito hasta el 11,14% desde el 11,13%. En particulares, en el segmento de tarjetas de crédito, la cuota mejora hasta el 7,58% a cierre de 2016 desde el 7,41% de 2015; seguros de vida, hasta el 5,47% desde el 5,23%; y depósitos hogares, hasta el 6,06% desde 5,73%.

Líderes en experiencia de cliente

La exitosa transformación comercial y digital ha liderado la mejora continua de la eficiencia y de la experiencia cliente, lo que sitúa a Banco Sabadell en altos estándares de calidad. Según los estudios de Stiga, Equos, y el análisis de calidad objetiva en redes comerciales bancarias, Banco Sabadell obtiene un 7,78 en nivel de atención que reciben los clientes, frente al 6,99 de la media del sector. 

La reorganización del modelo de distribución hacia las oficinas multiubicación ha respondido a las necesidades del cliente y mejorado la satisfacción y la eficiencia, al ofrecer un alto valor y un servicio más ágil. Asimismo, se ha rediseñado y simplificado la estructura de la red comercial, para incrementar la autonomía y rapidez de las decisiones.

Entre la oferta digital, Banco Sabadell destaca Bizum que ha alcanzado 39.000 usuarios. El compromiso con la transformación digital lo demuestran los números: un 86% de las transacciones se realizan por canales remotos; y el 18% de las ventas se ejecutan través de plataformas digitales.

TSB: integración en línea con lo esperado y mejora comercial

TSB registra en el año 2016 un beneficio de gestión antes de impuestos y de extraordinarios de 177,7 millones de libras, lo que supone un incremento del 68,1%, y un margen de intereses de 866,8 millones de libras, un 10,9% más que en 2015. Se mantiene la tendencia positiva de la inversión crediticia de la franquicia impulsada por el crecimiento de intermediación hipotecaria y apoyada por el crecimiento continuo de los depósitos. Adicionalmente, los depósitos continúan su crecimiento, reflejando así la confianza de los clientes.

Reparto de dividendo en efectivo
Reparto de un dividendo de 0,05 euros por acción a cargo de los resultados de 2016, que incluye los 0,02 euros por acción que se pagaron en efectivo en diciembre de 2016, así como otro dividendo complementario de 0,03 euros por acción que se abonará también en efectivo en 2017 y que será sometido a aprobación en la próxima Junta General de Accionistas del banco.

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